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中国外汇30亿美元“问路”黑石
日期: 07年05月4期

“我们与中国国家外汇投资公司的谈判非常顺利,整个过程仅仅用了3个星期,整个过程非常专业、高效。”黑石集团(Blackstone)董事长兼首席执行官史蒂夫.斯瓦茨曼日前在接受美国国家广播公司财经频道(CNBC)采访时这样回忆与中国的交易。

本月20日,作为即将成立的中国国家外汇投资公司的第一笔投资,外汇投资公司与美国著名的私募股权投资巨头黑石集团正式签署协议,将投资30亿美元在黑石集团即将进行的全球首次公开发售中,购买低于其10%的股份。每单位的购买价格将会是黑石集团计划公开发售价格的95.5%,国家外汇投资公司承诺至少在4年时间内持有其对黑石集团的投资。

“在整个谈判过程中,我们没有受到来自国会山的压力。你知道,在华盛顿有些人反对与中国的生意,不管生意涉及什么领域。中国这次的做法非常聪明,他们的每个细节考虑得都很谨慎,中国国家外汇投资公司此次购买的是无投票权的股权单位,他们不会在董事会拥有席位,他们保证购买的股份低于10%。”史蒂夫这样透露。

国务院总理温家宝在今年3月表示,中国将组建一个外汇投资机构,这个机构是超脱于任何部门的,依照法律来经营外汇,有偿使用,接受监管,保值增值。根据这一指导原则,国家外汇投资公司希望将于年内完成筹备,并进入正式运作。

几个月来,国家外汇投资公司资金的运作规模和投资方向一直是国外资本市场关注的焦点,30亿美元投资黑石无疑为还在筹备中的外汇投资公司赢得了第一声喝彩。香港政府前财政司司长梁锦松在这次投资中扮演了重要的角色。今年1月,他正式就任黑石大中华区总裁。4月,梁锦松与即将成立的国家外汇投资公司工作小组负责人接触,了解他们对黑石集团股份的兴趣。外汇投资公司在5月上旬向黑石集团表达了投资的兴趣,双方一拍即合,乾净利落地完成了交易。

20日,在北京与黑石集团的签约仪式上,国家外汇投资公司筹备组组长楼继伟表示:“这是国家投资公司进行的第一笔投资,能够投资于黑石这样一家赢得广泛尊敬的企业,我们感到非常高兴。”

史蒂夫.史瓦兹曼指出,这是一项历史性的变革,也是全球资金流通的一个范例。摩根士丹利分析师陈玮表示,30亿美元投资黑石显示了即将成立的外汇投资公司在中国对外投资思路上的变化,这对投资机构是个利好消息,国际性投资机构非常希望中国资本投资海外过程中发挥积极作用。

外电评论称,这次投资显示了中国资金在国际企业收购案中扮演的角色,投资黑石是分散其外汇存底海外投资的重要一步。通过美元计价的外汇储备投资于一家美国企业,中国政府缓解了美国的担忧,即中国将其外汇储备从美国国债分散至风险较高资产类别的做法将冲击美元。从财务角度看,黑石股价每年上涨6%左右,便可超过目前中国外汇储备投资组合的收益率。

根据黑石集团21日披露的消息,公司最近将通过首次公开发行股票最多筹资47.5亿美元,这是迄今为止私募股权基金管理公司进行的最大规模IPO。黑石集团表示,其计划发行1.333亿股普通股和2000万股非普通股,普通股每股定价区间在2931美元。参照上述普通股预发价格,整个黑石集团的估价将在336亿美元,如果算上国家外汇投资公司的投资,黑石集团此次融资规模将在69-78亿美元。

对于第一次接受来自中国的投资,史蒂夫.斯瓦茨曼表示:“我们非常高兴并欢迎国家投资公司成为我们公司的股东。我们对于能够成为对双方都很重要的交易的一部分感到非常自豪。”

史蒂夫说,这是一笔“纯商业”的交易,由于国家外汇投资公司的持股比例低于10%,这笔交易将无须获得美国政府的批准。在进行首次公开发售后,黑石集团将继续按照以前的经营模式运作,为股东创造收益。

 

https://www.chubun.com/modules/article/view.article.php/c53/40947
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